ginkgo und Degura digitalisieren beide die Verwaltung der betrieblichen Altersvorsorge (bAV); der wichtigste Unterschied liegt im Tarif. ginkgo bietet einen provisionsfreien, ETF-basierten Tarif mit geringen laufenden Kosten, Degura vermittelt als Versicherungsmakler Tarife verschiedener Versicherer und finanziert sich laut eigener Erstinformation in der Regel über Courtage (Provision), die in den Beiträgen der Versicherten steckt.
Das ist kein Detail: Die Provision bezahlen die Mitarbeitenden und Arbeitgeber mit ihren Beiträgen und Zuschüssen, und dieses Geld fehlt über Jahrzehnte im Zinseszins. Dazu kommt: Bei provisionsbasierten Tarifen sehen Mitarbeitende in der Regel nicht, welche Kosten von ihren Beiträgen abgehen und wie sich das auf die Wertentwicklung auswirkt. Als Benefit kommt die bAV so nicht auf Augenhöhe mit dem, was viele von Neobrokern kennen.
ginkgo ist ein Berliner Anbieter für provisionsfreie, ETF-basierte und digitale betriebliche Altersvorsorge, gegründet 2024. Arbeitgeber führen die ginkgo bAV über die ginkgo-Plattform ein, die laufende Verwaltung übernimmt ginkgo. Mitarbeitende schließen eine Direktversicherung als Nettotarif ohne Abschluss- und Vertriebskosten in der ginkgo-App ab.
Degura ist ein Berliner Anbieter für digitale betriebliche Vorsorge. Mit der Pension Cloud verwaltet Degura bAV, betriebliche Krankenversicherung und betriebliche Berufsunfähigkeitsversicherung digital und berät Mitarbeitende. Als Versicherungsmakler nach § 34d GewO vermittelt Degura Tarife verschiedener Versicherer, mit freier Wahl von Versicherer und Produkt.
Die Tabelle stellt beide Anbieter in neun Kriterien gegenüber; Quellen und Abrufdatum stehen am Seitenende.
| Kriterium | ginkgo | Degura |
|---|---|---|
| Fokus | Spezialisiert auf die betriebliche Altersvorsorge | Benefits-Plattform für bAV, betriebliche Kranken- und Berufsunfähigkeitsversicherung; kein reiner bAV-Fokus |
| Vergütungsmodell | Plattformgebühr des Arbeitgebers; Dienstleistungsentgelt des Lebensversicherers; keine Abschluss- oder Vermittlungsprovision | In der Regel Provision der Versicherer, bezahlt über die Beiträge der Versicherten; je nach Vereinbarung zusätzlich Verwaltungs-, Einrichtungs- oder Softwaregebühren |
| Tarif und Kapitalanlage | Eigener Nettotarif; Auswahl aus über 200 ETFs und Fonds; Beitragsgarantie wählbar, typischerweise 60 % | Tarife verschiedener Versicherer, freie Wahl von Versicherer und Produkt; Kapitalanlage je nach Tarif |
| Kosten für Arbeitgeber | Plattformgebühr ab 20 € pro Monat für die gesamte Belegschaft; einmalige Implementierungsgebühr; 0 € pro verwaltetem Vertrag | Pension Cloud 99 € Softwaregebühr pro Monat (unter 100 Mitarbeitenden; im ersten Jahr keine SaaS-Kosten); nur bei einem Anteil an Bestandsverträgen unter 30 %, sonst Preis auf Anfrage; für größere Unternehmen kein öffentlicher Preis; Verwaltung von Degura-Verträgen 0 € |
| Bestandsverträge anderer Anbieter | In der Plattform abgebildet, ohne Gebühr pro Vertrag | 4,90 € pro Vertrag und Monat (inkl. Backoffice); 29 € einmalig pro Vertrag für die Digitalisierung |
| Kosten für Mitarbeitende | Effektivkosten ab 0,67 % p. a.; keine Abschluss- und Vertriebskosten | Abhängig vom Tarif, in der Regel inklusive Provision; laut Degura Abschluss-, Vertriebs- und Verwaltungskosten; keine einheitlichen Kosten öffentlich ausgewiesen |
| Lohnabrechnung und HR-Systeme | Eigene DATEV-Schnittstelle mit vorbereitender Lohnbuchhaltung; über 70 HR- und Payroll-Systeme; Einrichtung in unter 30 Minuten | Zahlreiche HR-Systeme inklusive DATEV-Integration, u. a. Personio, HiBob, SAP SuccessFactors, Workday |
| Transparenz für Mitarbeitende | Guthaben, Wertentwicklung und einzelne Kostenpositionen in der App | Dashboard und App mit Vertragsübersicht, Entwicklung der bAV, Dokumente, Änderungsmitteilungen und Angebotsrechner; Anzeige einzelner Kostenpositionen öffentlich nicht beschrieben |
| Abschluss und Beratung | Digitaler Self-Service, auf Deutsch und Englisch; Support bei Bedarf per E-Mail, Telefon und Video | Individuelle, mehrsprachige Beratung für alle Mitarbeitenden, vor Ort oder online; persönliche Ansprechperson |
ginkgo wird von Arbeitgebern über eine Plattformgebühr vergütet und erhält vom Lebensversicherer ein Dienstleistungsentgelt für die laufende digitale Vertragsverwaltung, aber keine Abschluss- oder Vermittlungsprovision; Degura finanziert sich laut eigener Erstinformation in der Regel über Provisionen der Versicherer. Wirtschaftlich bezahlen sie die Mitarbeitenden: Die Provisionen sind in ihren Beiträgen einkalkuliert und gehen von ihrem Vertragsguthaben und damit von ihrer späteren Rente ab. Je nach Vereinbarung kommen bei Degura Verwaltungs-, Einrichtungs- oder Softwaregebühren hinzu.
Für Mitarbeitende kostet die Provision Rendite und damit Rente: Abschlusskosten werden mit den ersten Beiträgen verrechnet (Zillmerung), zulässig sind bis zu 2,5 % der Beitragssumme (§ 4 DeckRV). Dieses Geld schmälert in den ersten Vertragsjahren direkt das Vertragsguthaben und fehlt über die gesamte Laufzeit im Zinseszins.
In den ersten Jahren liegt das Vertragsguthaben deshalb oft deutlich unter der Summe der eingezahlten Beiträge; unter Versicherungsvermittlern heißt es dann, der Vertrag „hat einen Bauch“. Am stärksten wirkt sich das aus, wenn Mitarbeitende früh den Arbeitgeber wechseln oder ihren Vertrag beitragsfrei stellen. Ein Beispiel: Wechselt eine Mitarbeiterin nach fünf Jahren den Arbeitgeber und stellt ihren Vertrag beitragsfrei, sind die Abschlusskosten, die für die gesamte vereinbarte Laufzeit kalkuliert waren, bereits vollständig verrechnet; die Anlage hat jedoch kaum gearbeitet.
Für Arbeitgeber heißt das: Auch ihre Zuschüsse fließen in einen provisionsbasierten Tarif und arbeiten dort zum Teil für die Vermittlung statt für die Rente. Eine solche provisionsbasierte bAV lässt sich zudem nicht umfassend und transparent als Benefit kommunizieren und inszenieren: Eine laufende Anzeige des Guthabens würde in den ersten Jahren vor allem den „Bauch“ zeigen. Arbeitgeber, die sichtbar machen wollen, was mit Beiträgen und Arbeitgeberzuschüssen jeden Monat für die Mitarbeitenden getan wird, brauchen einen Tarif, der das zulässt. Das gilt umso mehr, je großzügiger der Arbeitgeber die bAV bezuschusst.
In beiden Fällen trifft der Arbeitgeber eine Vorauswahl, aus der Mitarbeitende wählen; der Unterschied liegt darin, was gewählt wird: bei Degura der Versicherer, bei ginkgo die Geldanlage. Bei Degura legt der Arbeitgeber die Versicherer fest, Mitarbeitende wählen daraus einen Tarif und erhalten ein persönliches Angebot. Die ginkgo bAV ist ein provisionsfreier Nettotarif; der Arbeitgeber trifft eine Vorauswahl aus über 200 ETFs und Fonds, Mitarbeitende wählen daraus ihre Geldanlage.
In der ginkgo bAV fließt nur der Teil jedes Beitrags ins Deckungskapital, der für die Beitragsgarantie nötig ist (wählbar, typischerweise 60 %); der Rest geht in den gewählten ETF oder Fonds.
Bei Degura hängen Kapitalanlage und Garantie vom vermittelten Tarif ab. In marktüblichen, provisionsbasierten Tarifen fließt das Kapital häufig ganz oder großteils ins Sicherungsvermögen des Versicherers und/oder in aktiv gemanagte Fonds mit höheren laufenden Kosten; dazu schmälern die Abschlusskosten in den ersten Vertragsjahren das Vertragsguthaben.
ginkgo und Degura übernehmen beide die laufende bAV-Verwaltung und binden HR-Systeme inklusive DATEV an; Unterschiede gibt es vor allem bei den Kosten für Bestandsverträge. ginkgo hat eine eigene DATEV-Schnittstelle und übernimmt die vorbereitende Lohnbuchhaltung, sodass bAV-Beiträge ohne doppelte Dateneingabe in der Gehaltsabrechnung landen; dazu kommen über 70 weitere HR- und Payroll-Systeme. Bestehende Verträge bildet ginkgo auf der Plattform ab, ohne Gebühr pro Vertrag. Degura bindet ebenfalls zahlreiche HR-Systeme an, inklusive DATEV, etwa Personio, HiBob, SAP SuccessFactors oder Workday, und verwaltet auch Verträge anderer Anbieter.
Mit der ginkgo-App haben Mitarbeitende echten Einblick in ihre bAV: Ab dem ersten Monat sehen sie Guthaben, Wertentwicklung, die Beiträge von Arbeitgeber und Mitarbeitenden und jede Kostenposition. Möglich macht das ein provisionsfreier Tarif mit geringen laufenden Kosten, den man laufend sichtbar machen kann und will. Degura bietet Mitarbeitenden ein webbasiertes Dashboard und eine App mit Vertragsübersicht, Dokumenten, Änderungsmitteilungen, Angebotsrechner und Online-Beratung; laut Degura sehen sie dort jederzeit, wo die Entwicklung ihrer bAV steht. Eine Anzeige der einzelnen Kostenpositionen beschreibt Degura öffentlich nicht.
Bei ginkgo schließen Mitarbeitende ihre bAV in unter fünf Minuten im Self-Service in der App ab, auf Deutsch oder Englisch; bei Bedarf unterstützt ginkgo per E-Mail, Telefon oder Video, Verkaufsgespräche gibt es nicht. Degura setzt auf klassische Beratung für alle Mitarbeitenden, vor Ort oder online, in mehreren Sprachen.
ginkgo kostet Arbeitgeber eine Plattformgebühr ab 20 € pro Monat für die gesamte Belegschaft plus eine einmalige Implementierungsgebühr auf Anfrage, ohne Mehrkosten pro verwaltetem Vertrag, auch nicht für Bestandsverträge. Degura verwaltet selbst vermittelte Verträge kostenlos; für Verträge anderer Anbieter fallen 4,90 € pro Vertrag und Monat (inkl. Backoffice) sowie 29 € einmalig für die Digitalisierung an, bei 20 Bestandsverträgen also rund 1.176 € im Jahr plus 580 € einmalig. Dazu kommt für Unternehmen unter 100 Mitarbeitenden eine Softwaregebühr von 99 € pro Monat für die Pension Cloud; im ersten Jahr fallen laut Degura keine SaaS-Kosten an. Laut Degura gilt dieser Preis nur, wenn der Anteil an Bestandsverträgen unter 30 % liegt; bei einem höheren Anteil gibt es den Preis auf Anfrage. Für Unternehmen ab 100 Mitarbeitenden nennt Degura keinen öffentlichen Preis.
Für Mitarbeitende hat die ginkgo bAV eine öffentlich ausgewiesene Kostenstruktur ohne Abschluss- und Vertriebskosten: 0,6 % p. a. Guthabengebühr aus dem Vertragsguthaben, 1 € Vertragsgebühr pro Monat in den ersten zwei Jahren und danach 3 € sowie Fondskosten ab 0,07 % p. a. Das ergibt Effektivkosten ab 0,67 % p. a., je nach Laufzeit, Beitrag, Fondsauswahl und Wertentwicklung. Bei Degura hängen die Kosten vom vermittelten Tarif ab und enthalten in der Regel die Provision; Degura selbst nennt für die Direktversicherung Abschluss-, Vertriebs- und laufende Verwaltungskosten, weist Effektivkosten aber öffentlich nicht aus. Vergleichen lassen sich bAV-Tarife über die Effektivkosten, nicht über die Musterrenditen in Angeboten: Diese beruhen auf angenommenen Wertentwicklungen und zeigen nicht, wie viel von den Beiträgen tatsächlich angelegt wird.
Dass Degura selbst vermittelte Verträge kostenlos verwaltet, heißt nicht, dass sie nichts kosten: Bei provisionsbasierten Tarifen tragen die Mitarbeitenden die Vermittlungskosten über ihre Beiträge. Bei ginkgo zahlt der Arbeitgeber die Plattformgebühr, und Beiträge und Zuschüsse landen ohne Abzug von Abschlusskosten in der Rente. Nur dann lässt sich laufend offen zeigen, welche Kosten von Beiträgen und Zuschüssen abgehen und wie sie sich entwickeln.
ginkgo passt zu modernen Arbeitgebern, die eine provisionsfreie, ETF-basierte bAV als Direktversicherung neu einführen oder modernisieren und dabei bestehende Verträge mitverwalten wollen. Dank des provisionsfreien Tarifs kommt mehr bei den Mitarbeitenden an, und die bAV kann als Benefit sichtbar werden. Degura passt zu Unternehmen, die mehrere Benefits über eine Plattform anbieten und dabei zwischen Versicherern wählen wollen.
Warum sich Unternehmen für ginkgo entscheiden:
Warum sich Unternehmen für Degura entscheiden:
Die Wahl zwischen ginkgo und Degura ist vor allem eine Wahl zwischen Spezialisierung und Breite einerseits und (sichtbarer) Wertschöpfung in der bAV andererseits. Degura bündelt mehrere Benefits und vermittelt dafür Tarife verschiedener Versicherer, deren Provision die Mitarbeitenden über ihre Beiträge bezahlen. ginkgo konzentriert sich auf die bAV: ein provisionsfreier ETF-Tarif, keine Gebühr pro Vertrag und volle Kostentransparenz in der App.
Autor: Dr. Philip Liebenow, Gründer von ginkgo
Stand: 09.11.2026. Angaben zu Degura abgerufen am 06.11.2026, Konditionen erneut am 09.11.2026.
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Ob konkrete Fragen oder ein erster Überblick: In einem kurzen Gespräch zeigen wir, wie die ginkgo bAV für Mitarbeitende echten Mehrwert schafft, People & HR entlastet und sich für Unternehmen endlich lohnt.
Ob konkrete Fragen zum Pricing oder ein genereller Überblick zu ginkgo: In einem kurzen Gespräch zeigen wir, wie die ginkgo bAV für Mitarbeitende echten Mehrwert schafft, People & HR entlastet und sich für Unternehmen endlich lohnt.
